شمعدان های ژاپنی

انتشارات: چالش

کتاب الگوهای شمعی ژاپنی

انتشارات: چالش

نویسنده: استیو نیسون

کد کتاب :	26539
مترجم :	کامیار فراهانی فرد
شابک :	978-9642522055
قطع :	رقعی
تعداد صفحه :	352
سال انتشار شمسی :	1398
سال انتشار میلادی :	2019
نوع جلد :	شومیز
زودترین زمان ارسال :	19 مهر

معرفی کتاب الگوهای شمعی ژاپنی اثر استیو نیسون

راهنمای نهایی، ابزاری حیاتی برای تسلط بر بازارهای مالی
الگوهای شمعی ژاپنی، شکلی قدیمی از تجزیه و تحلیل تکنیکال، یک ابزار فنی پویا و محبوب برای معامله گران در تمام سطوح مهارت است. این نمودار باستانی که به دلیل تطبیق پذیری خود شناخته شده است، می تواند با هر ابزار فنی دیگر، از جمله تحلیل تکنیکی سنتی غربی، ترکیب شود.
کتاب الگوهای شمعی ژاپنی جامع ترین و قابل اعتمادترین راهنمای این تکنیک ضروری است. این کتاب با توجه به سال‌ها تحقیق از یک تاجر پیشگام، همه ی چیزهایی را که باید بدانید، شامل صدها مثال که نشان می‌دهد چگونه می‌توان از تکنیک‌های الگوی شمعی در همه ی بازارهای امروزی استفاده کرد، پوشش می‌دهد.

این کتاب کاملا به روز شده بر نیازهای معامله گران و سرمایه گذاران امروزی تمرکز دارد:
* همه نمودارهای جدید از جمله بازارهای روزانه
* تکنیک های جدید نمودار شمعی
* تمرکز بیشتر بر معاملات فعال برای معامله گران نوسان، آنلاین و روزانه
* تکنیک های جدید غربی در ترکیب با شمع
* توجه بیشتر به حفظ سرمایه.

از سفته‌بازی و پوشش ریسک گرفته تا معاملات آتی و سهام، الگوی شمعی برای معامله‌گران روزانه ی آماتور و تکنسین‌های باتجربه یک مرحله ی جدید است و این کتاب راهنمایی‌های تخصصی را برای اجرای آن ارائه می‌کند.
کتاب الگوهای شمعی ژاپنی را کامیار فراهانی فرد ترجمه کرده است. این کتاب توسط نشر چالش به چاپ رسیده است.

کتاب الگوهای شمعی ژاپنی

استیو نیسون پیشروترین رهبر در استفاده از نمودار شمعدان به عنوان ابزاری برای بررسی روند بازار و تصمیم گیری در مورد سرمایه گذاری است. وی مالک و اداره کننده شرکت Nison Research International است، یک شرکت ارائه دهنده خدمات مشاوره فنی و سمینار در محل به شرکتهای بزرگ مالی. وی سخنران بسیار متقاضی است که تکنیک های خود را به هزاران نفر از جمله اعضای بانک جهانی و فدرال رزرو ارائه داده است.

دانلود کتاب Japanese Candlestick Charting Techniques: A Contemporary Guide to the Ancient Investment Techniques of the Far East

عنوان فارسی: تکنیک های ژاپنی شمعدان نمودار: راهنمای معاصر به تکنیک های سرمایه گذاری باستان از شرق دور
ناشر: New York Institute of Finance
سال: 1991
زبان: انگلیسی
تعداد صفحه (نسخه چاپی - نسخه الکترونیکی): 330-330
شابک: 9780139316500, 0139316507
نوع فایل: PDF دانلود نرم افزار مطالعه
حجم: 28.00 مگابایت

دانلود کتاب

خلاصه کتاب و اطلاعات بیشتر

نمودار های شمعی یا کندل استیک (Candlestick) برای اولین بار در قرن هفدهم میلادی توسط معامله گران برنج در ژاپن ابداع شد. این روش نموداری بعدا توسط استیو نیسون (Steve Nison) گردآوری و بازنگری شد و در دهه نود میلادی در قالب کتابی منتشر شد.
کندل های ژاپنی نشانگر چهار داده قیمتی هستند: بالاترین قیمت کندل، پایین ترین قیمت، قیمت باز شدن و قیمت بسته شدن. کندل های قیمتی یا صعودی هستند، یا نزولی و یا خنثی. اگر قیمت باز شدن کندل در زیر قیمت بسته شدن قرار داشته باشد، کندل قیمتی صعودی است. اگر قیمت باز شدن در بالای قیمت بسته شدن قرار داشته باشد، کندل قیمتی نزولی است. اگر قیمت باز شدن و بسته شدن یکسان باشد (یا فاصله ناچیزی از یکدیگر داشته باشند)، کندل قیمتی خنثی است، که نشانگر برابری قدرت خریداران و فروشندگان است.
نمودار های شمعی در بازار ارز خارجی کاربرد بسیار فراوانی دارند. به کمک کندل های قیمتی، به راحتی می توان فشار های خرید و فروش بازار را تشخیص داد. یک نگاه گذرا به کندل های قیمتی می تواند اطلاعات بسیار مفیدی از قدرت خریداران و فروشندگان نشان دهد و به آسانی تعیین کند که بازار دست فروشندگان است یا خریداران. ویژگی های خاص این نوع نمودار به معامله گران کمک می کند تا از بازگشت روند و یا ادامه آن اطلاع یابند.
علاوه بر این، قیمت های باز و بسته شدن کندل ها در نمودار های بلند مدت (مثل روزانه یا هفتگی) معمولا به عنوان حمایت و مقاومت برای معاملات بین روزی استفاده می شود. قیمت باز و بسته شدن کندل های ژاپنی و اوج و کف های ایجاد شده توسط این کندل ها، برای ارزیابی شکست های بازار کاربرد دارند. طول کندل ها هم نشان گر رفتار بازار است. کندل های صعودی بلند، حکایت از اشتیاق بالای خریداران دارد. کندل های نزولی بلند هم نشان می دهد که فروشندگان دلیلی پیدا کرده اند تا ارز را به فروش برسانند. کندل های کوتاه هم نشانگر شک و تردید در بازار هستند. یعنی سرمایه گذاران در رابطه با روند بازار شک و تردید دارند. این عامل می تواند اولین نشانه ای از بازگشت بازار باشد.

Traditional Western methods for chart analysis (the basis of all technical analyses) use bar or points and figure charts. Yet over 100 years before these methods originated, the Japanese were using their own style of technical analysis for use in the rice futures market. This technique - known as the Japanese Candlestick Charting Techniques because of its close resemblance to candlesticks - has recently been attracting attention because it provides unique insights into the market. This work features over 300 charts that use candlesticks alone and in conjunction with Western charting techniques, and explains their use.

کتاب های مرتبط

Japanese Candlestick Charting Techniques: A Contemporary Guide to the . Steve Nison , 1991

Japanese Candlestick Charting Techniques: A Contemporary Guide to the . Steve Nison , 1991

Japanese Candlestick Charting Techniques: A Contemporary Guide to the . Steve Nison , 1991

شمعدان های ژاپنی

انواع مختلف نمودار در سیستم عامل IQ Option توضیح داده شده است

نمودارهای خطی نمودار خطی ، منطقه ای حرکت قیمت را می توان به عنوان یک خط نشان داد. نمودارهای منطقه ای و خطی برای این منظور در اختیار شماست.

نحوه تجارت سایه شمع با معاملات زمان معین در IQ Option

چند نوع نمودار در سیستم عامل IQ Option موجود است. مشهورترین نمودار شمعدان ژاپنی است. واقعاً خیلی خوب است. شمع های ژاپنی قسمت قابل توجهی از اطلاعات را در اختیار دارند که به تصمیم گی.

دانلود IQ Option نرم افزار موبایل

یک زبان را انتخاب کنید

دسته بندی محبوب

اخبار محبوب

نحوه ثبت نام و تجارت گزینه های دودویی در IQ Option

بررسی IQ Option

نحوه پیوستن به برنامه وابسته و شریک شدن در IQ Option

آخرین خبرها

نحوه تجارت گزینه های دودویی و برداشت پول از IQ Option

نحوه استفاده از توقف ضرر و سود در IQ Option

نحوه تجارت ابزارهای CFD (فارکس ، رمزنگاری ، سهام) در IQ Option

این نشریه یک ارتباط بازاریابی است و به منزله مشاوره یا تحقیق سرمایه گذاری نیست. محتوای آن نمایانگر دیدگاه‌های کلی کارشناسان ما است و شرایط شخصی خوانندگان، تجربه سرمایه‌گذاری یا وضعیت مالی فعلی را در نظر نمی‌گیرد.

اطلاعیه خطر عمومی: تجارت شامل سرمایه گذاری با ریسک بالا است. سرمایه هایی را که آمادگی از دست دادن آنها را ندارید، سرمایه گذاری نکنید. قبل از شروع، توصیه می کنیم با قوانین و شرایط تجارت که در سایت ما توضیح داده شده است آشنا شوید. هر گونه مثال، نکته، استراتژی و دستورالعمل در سایت به منزله توصیه های تجاری نیست و از نظر قانونی الزام آور نیست. معامله گران تصمیمات خود را مستقل می گیرند و این شرکت مسئولیتی در قبال آنها نمی پذیرد. قرارداد خدمات در قلمرو ایالت مستقل سنت وینسنت و گرنادین منعقد شده است. خدمات این شرکت در قلمرو ایالت مستقل سنت وینسنت و گرنادین ها ارائه می شود.

آشنایی با کندل استیک های نمودار شمعی ژاپنی در بازار فارکس

کندل استیک ها اقدامات قیمت در بازار را مشخص می کنند ممکن است همیشه این قیمت ها ارزش واقعی سهام یا جفت ارز را نشان دهند اما نمودارخوان ها و تکنیمالیست ها می گویند چه قیمتی(تحلیل تکنیکال) مهم تر است از اینکه چرا این قیمت(تحلیل فاندامنتال) به وجود آمده است.

هر چند که برای استفاده صحیح از بازار هر دوی این ها به یک اندازه مهم هستند اما نمیتوان انکار کرد این شمع های کوچک ژاپنی چه اطلاعات مهمی را در اختیار ما میگذارند و آشنایی با آن ها چقدر در موفقیت در بازار فارکس تاثیرگذار هستند.

برای مشاهده تمامی جلسات روی عبارت آموزش فارکس کلیک کنید.

تاریخچه ابداع کندل استیک ها

ژاپنی ها از تجریه و تحلیل فنی نمودارها در قرن برای تجارت برنج استفاده می کردند و نسخه های متفاوتی از تجزیه و تحلیل فنی در ایالات متحده توسط چارلز داو در 1900 ابداع شد.هر چند این دو نوع تجزیه با هم متفاوت بوده اند اما نقاط اشتراک بسیاری باهم داشتند.

• چه قیمتی مهم تر از آن بود که چرا این قیمت به وجود آمده است.
• تمام اطلاعات بازار در قیمت ها نهفته است.
• بازارها نوسان قیمتی دارند.
• معامله گران بر اساس احساس ترس و طمع به قیمت ها نوسان میدهند.
• و در آخر قیمتی که در بازار مشاهده میکنید. ممکن است ارزش واقعی سهام را نشان ندهد.

به گفته استیو نیسون ، نمودار کندل استیک اولین بار پس از سال 1850 ظاهر شد. بیشترین اعتبار برای توسعه کندل ها و ترسیم آن به یک تاجر افسانه ای برنج به نام Homma از شهر ساکاتا اختصاص دارد. به احتمال زیاد ایده های اصلی او در طول سالهای طولانی معاملات اصلاح و اصلاح شده است و در نهایت منجر به سیستم نمودار شمعی ژاپنی شده است که امروزه از آن استفاده می کنیم.

آشنایی با کندل استیک ها

ابداع کندل استیک ها و اصلا آن کمک بزرگی به بازارهای مالی جهت مشاهده هرچه بهتر اطلاعات قیمت بود و امروزه همچنان محبوب ترین نمودار در بازار فارکس و بازارهای مالی دیگر است.برای دستیابی به نمودار شمعی ژاپنی باید تعداد زیادی از شمعدان ها کنار هم قرار بگیرند که هر شمعدان حاوی اصلاعات قیمتی است.

هر کندل در نمودار کندل استیک از دو بخش تشکیل شده است که یک قسمت تو خالی یا توپر که بدنه کندل را می سازد و خطوط باریک و بلند در طرفین بدنه که سایه کندل شناخته می شود و به نام های فیتله و دم نیز معروف است.مجموع بدنه و سایه کندل چهار اطلاعات قیمتی را در اختیار ما می گذارند.

• قیمت باز شدن کندل(بدنه)
• قیمت بسته شدن کندل(بدنه)
• بالاترین قیمت کندل(سایه)
• و پایین ترین قیمت کندل(سایه)

کندل ها را میتوان در دو نوع با بدنه خالی و بدنه توپر مشاهده کرد که پر و خالی بودن بدنه بستگی به قیمت بسته شدن کندل دازد.

• بدنه تو خالی:اگر قیمت بسته شدن بالاتر از قیمت باز شدن قرارگیرد بدنه تو خالی می شود.در این حالت مرز پایین بدنه قیمت باز شدن و مرز بالا قیمت بسته شدن کندل را نشان می دهد.
• بدنه توپر:اگر قیمت بسته شدن کندل پایین تر از قیمت باز شدن قرارگیرد بدنه توپر می شود.در این حالت مرز بالای بدنه کندل قیمت باز شدن و مرز پایین قیمت بسته شدن کندل را نشان می دهد.

در مقایسه با نمودارهای میله ای و خطی و شمعدان ها از نظر بصری برای معامله گران مطلوب تر است زیرا تنها با یک نگاه میتوان به سادگی چهار اصلاعات معهم قیمت را مشاهده و بررسی کرد.رابطه بین قیمت باز شدن و بسته شدن کندل اطلاعات مهمی از برای تحلیل رفتار معامله گران را نشان میدهد.

اگر یک کندل تو خالی باشد و قیمت بسته شدن بالاتر از قیمت باز شدن قرار گیرد نشانه فشار خریدران در بازار است و بلعکس اگر کندل تو پر باشد و قیمت بسته شدن پایین تر از قیمت باز شدن قرارگیرد یعنی فشار فروشندگان در بازار بیشتر شده است.

تصویر زیر مقایسه ای از نمودار شمعدان ژاپنی و نمودار میله ای را نشان می دهد.میتوانید ببینید که شمعدان ها چگونه اطلاعات بیشتری را نسبت به میله های قیمتی نشان میدهند.

تفاوت بدنه بلند و بدنه کوتاه در نمودار کندل استیک

به طور کلی هرچه بدنه کندل بلندتر باشد یعنی فاصله قیمت بسته شدن تا باز شدن بیشتر است و نوسان قیمت بیشتر بوده است که نشانه قدرت بیشتر خریداران یا فروشندگان است.

کندل بلند و سفید:یک کندل با بدنه بلند و سفید(تو خالی)فشار شدید خریداران را نشان میدهد.در حالی که کندل های سفید صعودی هستند هر چه بدنه کندل بلند تر باشد یعنی پیشرفت قیمت از قیمت باز شدن تا قیمت بسته شدن بیشتر بوده است.بسته به موقعیت قرارگیری کندل ها در نمودار کندل های قوی هر کدام میتواند رفتار معامله گران را نشان دهد.پس از یک افت قیمت شدید شمعدان های بلند سفید می توانند نقطه عطف بالقوه یا سطح پشتیبانی را مشخص کنند. اگر خرید پس از مدت ها پیشروی، بیش از حد تهاجمی شود می تواند منجر به صعود بیش از حد شود.

کندل بلند سیاه:یک کندل با بدنه بلند و سایه(تو پر) فشار شدید فروشندگان را نشان می دهد.در حالی که کندل های سیاه نزولی هستند هر چه بدنه کندل بلندتر باشد یعنی افت قیمت از قیمت باز شدن تا بسته شدن بیشتر بوده است.بسته به موقعیت قرارگیری کندل ها در نمودار ،کندل های فوی هر کدام میتوانند رفتار معامله گران را نشان دهند.پس از یک پیشرفت قوی قیمت یک شمعدان سیاه بلند می تواند نقطه عطفی را نشان دهد یا سطح مقاومت آینده را مشخص کند. پس از یک افت طولانی ، یک شمعدان سیاه بلند می تواند نشان دهنده وحشت یا تسلیم شدن باشد.

تفاوت سایه بلند و کوتاه در نمودار کندل استیک

سایه ها میتوانند اطلاعات ارزشمندی در مورد معاملات در بازه زمانی کندل ها در اختیار ما قرار دهند.سایه بالایی اطلاعات معاملات خرید و سایه پایینی اطلاعات معالات فروش را نشان می دهند.یک سایه کوتاه نشان میدهد که اکثر معاملات در محدوده قیمت باز شدن و بسته شدن کندل ها بوده است در حالی که یک سایه کوتاه نشان میدهد معاملات از قیمت باز و بسته شدن فاصله گرفته اند و در قیمت های بالاتر یا پایین تر خرید و فروش شده اند.

یک شمعدان با سایه بلند بالایی و سایه کوتاه پایینی نشان میدهد در طول جلسه معاملاتی خریداران قدرت را در دست گرفته اند و قیمت را بالا برده اند اما در انتها این فشار فروشندگان بوده است که شعمدان را با قیمت پایین تر بسته است.این تحلیل برای کندل هایی با سایه پایینی بلند و سایه بالایی کوتاه برعکس است.

آنچه در مواجه با کندل هایی با سایه های بلند کوتاه مهم است این است که بدانیم بسته شدن کندل در سمت سایه کوتاه تر نشان دهنده قدرت نیست بلکه در واقع این کندل ها دقیقا نشان دهنده سردرگمی و بی ثباتی بازار هستند و هر لجظه ممکن است قیمت ها به سمت طرف دیگر معاملات حرکت کنند.

آشنایی با پیشینه شمع های ژاپنی – کندل ها

در خوانش چارت قیمت نام های گوناگونی هستند که همه به یک مفهوم اشاره دارند. همین نام ها هستند که گونه های گوناگون چارت های قیمت را فراهم می کنند که ما با دیدن، خواندن و پردازش آنها بازار را تحلیل می کنیم و تصمیم می گیریم آیا وارد بازار بشویم یا نه و اگر می خواهیم وارد بازار بشویم در موقیعت (پوزیشن) فروش وارد شویم یا خرید.

قیمت چیست

از نمونه این نام ها می توان به، شمع ژاپنی، کَندِل، میله ای و هِیْکِن آشی اشاره نمود. همه آنها یک هدف دارند و آن، نمایش بَصری از داده های قیمت در یک واحد زمان است. قاعدتا تحلیل فنی یا تکنیکال چیزی جر پردازش قیمت نیست.

پرسش آن است که بَها یا قیمت چیست؟ بَها یا قیمت ارزش چیزی را نشان می دهد که قرار است توسط دو نفر معامله شوند. آن چیزی که بَها یا قیمت را می سازد، معامله میان دو نفر است. کسی قرار است چیزی را بفروشد و از این رو کس دیگری باید باشد که آن را بخرد. آنها بر سر ارزش آن گفتگو می کنند و در پایان یک بَها یا قیمت برای آن تعیین می شود.

بنابراین بَها یا قیمت توسط معامله پدید می آید. معامله در برگیرنده دو چیز است، ۱) عرضه از سوی فروشنده و ۲) تقاضا از سوی خریدار. فروشنده چیزی را برای فروش عرضه می کند و اگر خریدار زیادی باشد، پس تقاضا بالا می رود و از این رو بَها یا قیمت نیز افزایش پیدا می کند. از سوی دیگر اگر خریدار چَندانی نباشد، پس تقاضا کاهش و عرضه افزایش پیدا می کند که این موجب کاهش بَها یا قیمت آن می شود. بنابراین بَها یا ارزش چیزی به طور مستقیم تحت تاثیر عرضه و تقاضا است.

چرا کندل یا شمع های ژاپنی

برای تحلیل بازار باید بدانید ما پیش از هر چیز و در کنار هر چیز دیگری نیاز داریم تا از عرضه و تقاضا که موجب کاهش و افزایش قیمت می شوند آگاه باشیم. عرضه جایی است که قیمت شروع به کاهش می کند، پس مناسب ورود به پوزیشن فروش است و تقاضا جایی قیمت شروع به افزایش می کند، پس مناسب ورود به پوزیشن خرید است.

بنابراین ما به عنوان تحلیل گران فنی یا تحتلیل گران تکنیکال نیاز داریم این تغییرات قیمت را به صورت بَصری بر روی چارت یا نمودار قیمت داشته باشیم. یکی از شیوه های نمایش تغییرات قیمت، کندل های ژاپنی هستند که برای نخستین بار توسط آقای اِستیو نیسون در تحلیل بازارهای مالی مورد استفاده قرار گرفتند.

آقای استیو نیسون ایده استفاده از کندل ها یا شمع های ژاپنی را از سنتی در کشور ژاپن گرفت. در ژاپن برای معامله گری در بازار برنج از یک شیوه خاص برای نمایش تغییرات قیمت استفاده می شد که سالیان پیش توسط فردی به نام مونِهیسا هُمما اختراع شده بود. کندل های ژاپنی تغییرات قیمت را به خوبی نشان می دهند، آنها قیمت باز شده، قیمت بسته شده، بالاترین قیمت و پایین ترین قیمت را نشان می دهند، از این رو چارت قیمتی موسوم به چارت (یا نمودار) شمعی یا کندل اِستیک ابداع شد.

پیشینه شناسی کندل اِستیک

کندل استیک (شمعدان ها) بسیار طولانی تر از هر چیزی مشابه در دنیای غرب بوده اند. ژاپنی ها در قرن هفدهم به نمودارها نگاه می کردند، در حالی که اولین نمودارهای شناخته شده در ایالات متحده در اواخر قرن نوزدهم ظاهر شدند. تجارت برنج در سال ۱۶۵۴ در شمعدان های ژاپنی ژاپن تأسیس شد و کمی بعد طلا، نقره و روغن دانه کلزا به دنبال آن بود.

مونِهیسا هُمما (به ژاپنی: 本間 宗久 به الفبای کانجی و ほんま そうきゅう به الفبای هیراگانا) که معروف به سُکی هُمما (به ژاپنی 訴求 ほんま)، یک تاجر برنج ژاپنی بود که در اوایل دهه ۱۷۰۰ متولد شد. او را به عنوان یکی از اولین نمایندگان ردیابی قیمت ها می شناسند. او پویایی اولیه عرضه و تقاضا را درک کرد، اما این واقعیت را نیز شناسایی کرد که احساسات در تعیین قیمت نقش دارند.

او می خواست احساسات بازیگران بازار را ردیابی کند و این کار اساس تحلیل کندل استیک شد. او بسیار مورد احترام بود، تا جایی که به مقام سامورایی (به ژاپنی: 侍 به الفبای کانجی و さむらい به الفبای هیراگانا) ارتقا یافت.

شکل ۱ – تصویر او به عنوان سامورایی و بخشی از تحلیل های او همراه شمع ها (میله های عمودی)

ژاپنی ها تا دهه ۱۹۸۰ که ناگهان گرده افشانی متقابل گسترده ای از بانک ها و مؤسسات مالی در سراسر جهان به وجود آمد، کار بسیار خوبی برای ساکت نگه داشتن کندل اَستیک ها از دنیای غرب انجام شمعدان های ژاپنی دادند. این زمانی است که غربی ها ناگهان با این نمودارهای عرفانی مواجه شدند. بدیهی است که این زمان نیز مربوط به زمانی بود که به دلیل استفاده گسترده از رایانه شخصی، نمودارگیری به طور کلی به طور ناگهانی بسیار آسان تر شد.

از این پس و در سرتاسر این سایت، واژه های Candle را به جای شمع، کندل و Candlestick را به جای شمعدان، کندل اِستیک می نامیم.

در اواخر دهه ۱۹۸۰، بسیاری از تحلیلگران غربی به کندل استیک علاقه مند شدند. در بریتانیا، مایکل فینی، که در آن زمان رئیس TA در لندن برای سومیتومو بود، شروع به استفاده از کندل استیک در کارهای روزانه خود کرد و شروع به معرفی ایده‌ها به متخصصان لندن کرد. در نسخه دسامبر ۱۹۸۹ مجله Futures، استیو نیسون، که یک تحلیلگر فنی در مریل لینچ در نیویورک بود، مقاله‌ای تهیه کرد که یک سری الگوهای برگشتی کندلی (شمعی) را نشان و قدرت پیش‌بینی آنها را توضیح داد. او در ادامه کتابی در این زمینه نوشت و کتاب خوبی هم هست. از آن زمان کندل اِستیک ها سال به سال محبوبیت بیشتری پیدا کرده اند، و این روزها به نظر می رسد که آنها الگوی استانداردی هستند که اکثر تحلیلگران از آن کار می کنند.

اهمیت کندل و نمودارهای کندل استیک

مطابق آنچه که تا بدین جا گفته شد، مونِهیسا هُمما دو چیز را فهمیده بود: ۱) آن که کاهش و افزایش قیمت ناشی از عرضه و تقاضا و ۲) در کنار این دو، ناشی از ذهنیت و احساسات مردم (فروشندگان و خریداران) است. این دو کلید تحلیل تکنیکال هستند. او برای به نمایش در آوردن این دو عامل، شمعدان های ژاپنی کندل ها را ابداع کرد.

زمانی که عرضه کم و تقاضا بالا باشد، پس قیمت افزایش پیدا می کند ولی زمانی می رسد که دیگر خریداران احساس می کنند بالا تر از این خریدن ارزشی ندارد، پس دست از خریدن می کشند و نمی خواهند دیگر بالاتر تر از این بخرند. در مقابل، زمانی که عرضه بالا و تقاضا کم باشد، پس قیمت کاهش پیدا می کند ولی زمانی می رسد که دیگر فروشندگان احساس می کنند پایین تر از این فروختن ارزشی ندارد، پس دست از فروختن می کشند و نمی خواهند دیگر پایین تر از این بفروشند.

بنابراین نمودار قیمت کندل استیک (به ژاپنی: ローソク足チャート) به ازای هر کندل یا شمع، تغییرات قیمت، نوسان قیمت و احساسات معامله گران نشان داده می شود. زمانی که قیمت پی در پی نزولی شود، پس نشان از افزایش عرضه و بیشتر شدن فروشندگان و کاهش قیمت است. ولی زمانی که قیمت پی در پی صعودی شود، پس نشان از افزایش تقاضا و بیشتر شدن خردان و افزایش قیمت است.

این تغییرات باعث ساخته شدن کندل های نزولی و صعودی می شوند. برای نمایش بَصریی معمولا کندل های نزولی که کاهش قیمت را نشان می دهند، به رنگ سیاه یا قرمز نشان داده می شوند. برای نمایش بَصریی معمولا کندل های صعودی که افزایش قیمت را نشان می دهند، به رنگ سفید یا سبز نشان داده می شوند. بنابراین از دید بَصری، رنگ کندل وضعیت بازار را نشان می دهد که آیا در همان تک کندل بازار در دست فروشندگان بوده یا در دست خریداران بوده است.

از سوی دیگر اندازه کندل اهمیت دارد. زمانی که بازار در تعادل است، یعنی نه فروشندگان خیلی بیشتر خریداران و نه خریداران خیلی بیشتر از فروشندگان نیستند، معمولا کندل ها با بدنه کوچک و سایه های بلند هستند. بنابراین هر کندل برای نمایش هر چه بهتر احساسات و ذهنیت بازار از دو بخش بدنه و سایه تشکیل شده است. این دو در تحلیل بازار بسیار اهمیت دارند و اگر نمایش بَصری توسط شمع های (کندل های) ژاپنی نبود، پس شاید تحلیل بدین سادگی ها نمی شد.